一銑削、一轉輪、一鉆孔、一打磨，有雷霆萬(wàn)鈞之威，也有毫厘不差之準。

作為一家民營(yíng)企業(yè)，從國內到國外，從普通的壓力機生產(chǎn)企業(yè)到鍛壓機床行業(yè)龍頭，這家公司憑借在中高端金屬成形裝備研發(fā)制造領(lǐng)域孜孜不倦的技術(shù)創(chuàng )新，成為國家級制造業(yè)單項冠軍企業(yè)，用59年時(shí)間，打開(kāi)了屬于機床制造的一片天。

《金融時(shí)報》記者走進(jìn)揚力集團第九裝配車(chē)間，頭頂緩緩劃過(guò)巨大吊鉤，三至四層樓高的機床吊裝設備矗立在中間，車(chē)間角落處，一名身著(zhù)安全服的工作人員正在進(jìn)行冷裝偏心齒輪的裝配工作。

當記者走進(jìn)車(chē)間深處，瞬間被機械運作的低沉聲響所包圍。巨大的沖壓機床整齊排列，鋼鐵手臂精準地抓取、沖壓著(zhù)金屬板材，火花四濺，每一次有力的沖壓仿佛都是實(shí)體經(jīng)濟強勁脈搏的跳動(dòng)。

“我們是一家主營(yíng)金屬成形機床的企業(yè)，主要產(chǎn)品包括機械壓力機、液壓機、數控折彎機等設備，您現在所在的是我們三個(gè)生產(chǎn)基地之一?！睋P力集團第九裝配車(chē)間負責人向《金融時(shí)報》記者大聲介紹道。

據了解，在中小型標準機房的客戶(hù)中，絕大部分是中小微企業(yè)，在設備采購過(guò)程中，往往面臨不小的資金壓力，這也成為他們服務(wù)下游客戶(hù)時(shí)需要面對的挑戰。

在這種情況下，融資租賃作為一種靈活高效的金融服務(wù)模式走入了眾多小微企業(yè)的視野。

實(shí)現設備更新：融資租賃成“及時(shí)雨”

2024年3月，國務(wù)院印發(fā)了《推動(dòng)大規模設備更新和消費品以舊換新行動(dòng)方案》的通知，明確提出要通過(guò)“實(shí)施設備更新行動(dòng)”“推進(jìn)重點(diǎn)行業(yè)設備更新改造”來(lái)加快構建新發(fā)展格局，推動(dòng)高質(zhì)量發(fā)展，促進(jìn)投資和消費。

但是，在一些中小企業(yè)眼中，實(shí)現設備更新并不容易。

“設備采購是生產(chǎn)投入的重中之重，好比蓋房子打地基，可這投資回報周期長(cháng)，對我們小企業(yè)來(lái)說(shuō)，負擔就像一座大山壓得人喘不過(guò)氣?！币患疑a(chǎn)中小型標準機床公司的負責人無(wú)奈地說(shuō)，“我們的大部分用戶(hù)都是中小企業(yè)，他們采購設備的時(shí)候，心里都明白先進(jìn)設備能提升生產(chǎn)效率，可一想到資金緊張，就只能猶豫不決，有心無(wú)力?！?/span>

在與企業(yè)交流的過(guò)程中，記者聽(tīng)到最多的就是中小企業(yè)在采購設備時(shí)遇到的各種困難，其中以資金問(wèn)題最為突出。

在山東濟南的邦德激光，相關(guān)負責人對此也深有感觸地說(shuō)：“中小企業(yè)主要面臨著(zhù)資金鏈方面的問(wèn)題，大部分金屬加工企業(yè)都是重資產(chǎn)運營(yíng)，大量的資金成本投入在廠(chǎng)房、原材料這些環(huán)節，所以在設備更新方面的資金就沒(méi)有那么充裕?！?/span>

生產(chǎn)不能停滯、設備需要升級，中小企業(yè)如何打破資金困境？是否有更貼近它們真實(shí)需求的融資渠道和方式？

有著(zhù)“融資+融物”雙重特性的融資租賃如同一場(chǎng)“及時(shí)雨”，為它們打開(kāi)了資金融通新的大門(mén)。

站在企業(yè)的角度，“融資租賃模式在設備供應鏈優(yōu)化方面，能緩解客戶(hù)付款壓力，加速設備流轉，使供應鏈運轉更高效。于普惠金融而言，降低設備使用門(mén)檻，能夠助力更多企業(yè)用上優(yōu)質(zhì)設備、推動(dòng)產(chǎn)業(yè)升級?！睋P力集團副董事長(cháng)、總裁林雅杰表示。

那么，就機床行業(yè)而言，當下中小機床企業(yè)對融資租賃的需求真的越來(lái)越高了嗎？

“是的，尤其是近幾年，我們發(fā)現融資租賃的比例在逐漸增加。以2024年1月至11月為例，客戶(hù)采用融資租賃方式支付的訂單金額高達1.6億元，基本是中小公司，占據了公司中小型設備銷(xiāo)售額的10%左右?！绷盅沤苄χ?zhù)說(shuō)道，作為鍛壓機床龍頭企業(yè)，長(cháng)期與眾多中小企業(yè)客戶(hù)打交道，數據就是最好的證明。

談及融資租賃對中小企業(yè)的幫助，邦德激光相關(guān)負責人也表示，通過(guò)融資租賃，公司可以向更多客戶(hù)提供所需設備，尤其是那些因資金限制而無(wú)法一次性購買(mǎi)設備的中小企業(yè)，這樣的模式降低了客戶(hù)的采購門(mén)檻，也擴大了公司的潛在市場(chǎng)。

怎樣做得好：以協(xié)同合作拓新局

在國家大力推進(jìn)金融供給側結構性改革的背景下，我國融資租賃行業(yè)正加速突破傳統業(yè)務(wù)邊界，通過(guò)與金融機構、產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟及實(shí)體企業(yè)的跨界協(xié)同，構建起多層次、多維度的創(chuàng )新合作生態(tài)。

“開(kāi)放協(xié)同”的模式不僅為企業(yè)提供了更加靈活的融資解決方案，也為實(shí)體產(chǎn)業(yè)升級注入新動(dòng)能。

據記者了解，蛇年伊始，長(cháng)江聯(lián)合金融租賃有限公司就與渝農商金融租賃有限責任公司攜手合作，成功落地“聯(lián)合租賃”直租項目，以雙出租人聯(lián)合直租模式，通過(guò)“融物”實(shí)現“融資”，將還款周期與設備產(chǎn)出效益直接掛鉤，發(fā)揮中長(cháng)期融資支持優(yōu)勢，有效降低某算力行業(yè)龍頭公司擴產(chǎn)初期資金投入壓力，同時(shí)，疊加直租模式下的增值稅抵扣紅利，全面提速產(chǎn)能擴建。

在業(yè)內人士看來(lái)，這標志著(zhù)農商系金租在服務(wù)國家戰略性新興產(chǎn)業(yè)上實(shí)現了突破，以提供創(chuàng )新、高效的融資租賃服務(wù)為宗旨，聯(lián)手打造“聯(lián)合租賃”新篇章。雙方通過(guò)在跨區域資源整合、協(xié)同調研、產(chǎn)品設計、資產(chǎn)管理等方面的深入合作，為客戶(hù)提供定制化的融資方案。

其實(shí)，不僅是融資租賃同業(yè)在進(jìn)行協(xié)同合作，作為資金密集型行業(yè)，金融租賃公司近年來(lái)也在積極尋求與銀行等金融機構的深度協(xié)同。

“民生銀行與民生金租開(kāi)展了‘銀租協(xié)同’模式，借助‘銀行+租賃’產(chǎn)品的靈活組合，形成差異化的互補優(yōu)勢，以定制化的綜合金融方案切實(shí)為中小微企業(yè)解決融資難的痛點(diǎn)?！泵裆y行揚州分行行長(cháng)杜楊坤對《金融時(shí)報》記者說(shuō)。

“銀租協(xié)同”是什么樣的模式？

據民生金租相關(guān)負責人介紹，若企業(yè)有產(chǎn)線(xiàn)擴大及設備升級需要，以民生銀行授信為基礎，民生金租通過(guò)直接承租、售后回租等產(chǎn)品模式進(jìn)行補位，涵蓋了設備購買(mǎi)、租賃以及二手設備銷(xiāo)售等多個(gè)環(huán)節，在滿(mǎn)足客戶(hù)融資需求的同時(shí)，推動(dòng)對客戶(hù)賬戶(hù)結算、個(gè)人金融等全方位的綜合服務(wù)。

在“銀租協(xié)同”模式下，銀行資金與金融租賃公司的專(zhuān)業(yè)服務(wù)相結合，能夠更好地支持企業(yè)進(jìn)行設備更新和技術(shù)升級。業(yè)內專(zhuān)家表示，此類(lèi)模式打破了傳統銀行與租賃的競爭關(guān)系，通過(guò)風(fēng)險共擔和資源共享，實(shí)現了“1+1>2”的協(xié)同效應。

不局限于同一金融機構內部的子公司之間展開(kāi)合作，《金融時(shí)報》記者還注意到，非同一體系的金融租賃公司也在與金融機構積極展開(kāi)合作，包括交銀金租、平安租賃、邦銀金租等。

怎樣做得穩：把好合規“安全閥”

在融資租賃快速發(fā)展的同時(shí)，風(fēng)險防控不容忽視。

近年來(lái)，大量融資租賃企業(yè)盲目追求規模擴張，偏離融物本源，業(yè)務(wù)出現異化，存在以融物名義開(kāi)展“類(lèi)信貸”業(yè)務(wù)、虛構租賃物、涉嫌新增地方政府隱性債務(wù)等問(wèn)題，“名租實(shí)貸”在一定程度上加重了金融風(fēng)險，不利于融資租賃行業(yè)乃至實(shí)體經(jīng)濟的健康發(fā)展。

2023年，國家金融監督管理總局發(fā)布《關(guān)于促進(jìn)金融租賃公司規范經(jīng)營(yíng)和合規管理的通知》對“規范租賃物及租賃業(yè)務(wù)模式”予以細化規定，監管部門(mén)針對租賃物權屬不清晰、不適格、虛構等問(wèn)題涉及的公司及相關(guān)違法違規人員懲戒力度持續加大。

監管部門(mén)多次要求“摒棄類(lèi)信貸觀(guān)念，回歸租賃本源”，合規經(jīng)營(yíng)越來(lái)越重要，監管力度也越來(lái)越大，部分公司存在租賃物公示不規范、業(yè)務(wù)審查不嚴格等問(wèn)題，最終受到嚴厲處罰。

2025年以來(lái)，依舊有租賃公司因為該項原因被監管處罰。1月10日，國家金融監督管理總局重慶監管局的一批行政處罰信息公開(kāi)表披露，昆侖金融租賃有限責任公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)為“昆侖金租”）及其相關(guān)責任人員被罰，處罰事由是以使用權、處分權和收益權受限的財產(chǎn)作為租賃物。

“這些問(wèn)題給行業(yè)敲響了警鐘，我們必須加強風(fēng)險防控，確保行業(yè)的健康發(fā)展?！币晃粯I(yè)內人士說(shuō)，“租賃物公示不規范，可能會(huì )導致租賃物所有權糾紛；業(yè)務(wù)審查不嚴格，則可能讓一些不符合條件的企業(yè)獲得租賃服務(wù)，增加違約風(fēng)險?！?/span>

值得注意的是，就在昆侖金租被監管公示處罰前不久，國家金融監督管理總局發(fā)布《金融機構合規管理辦法》，提出包括金融租賃公司、消費金融公司、信托公司在內的金融機構應當在機構總部設立首席合規官。

融資租賃公司如何在把握合規的前提下實(shí)現發(fā)展？

“在多元化、多層次金融市場(chǎng)體系中，融資租賃具備‘融資+融物’于一體的顯著(zhù)特征，應通過(guò)持續聚焦租賃本源，充分發(fā)揮出與銀行信貸產(chǎn)品‘錯位’‘補位’的競合作用，實(shí)現差異化發(fā)展，為服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟提供有益補充?！卑钽y金租相關(guān)負責人表示，隨著(zhù)市場(chǎng)環(huán)境的變化、監管政策的收緊、分類(lèi)監管的推進(jìn)，金融租賃業(yè)正處于行業(yè)快速分化時(shí)期，一方面，要建立起自身的差異化競爭能力，保持穩健發(fā)展的戰略能力；另一方面，也要打破單線(xiàn)思維，樹(shù)立綜合化、立體化服務(wù)理念，融入產(chǎn)業(yè)圈、同業(yè)圈、設備圈，鏈接資源、鏈接服務(wù)，以客戶(hù)為中心，構建合作共贏(yíng)的金租+生態(tài)圈，為客戶(hù)提供集中式、多樣化服務(wù)。

怎樣做得長(cháng)：深耕科技賦能之路

“融資租賃要更好地服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟，就必須不斷創(chuàng )新產(chǎn)品和服務(wù)?！睒I(yè)內專(zhuān)家表示，可以根據不同行業(yè)的特點(diǎn)，設計個(gè)性化的租賃方案。

加強與產(chǎn)業(yè)鏈上下游企業(yè)的合作是關(guān)鍵?！巴ㄟ^(guò)與設備供應商、企業(yè)客戶(hù)的緊密合作，我們能夠更好地了解市場(chǎng)需求，提供更精準的金融服務(wù)?！币患胰谫Y租賃公司業(yè)務(wù)經(jīng)理說(shuō)，“與設備供應商合作，我們可以獲取設備的最新信息，了解設備的性能、價(jià)格走勢等，為制定合理的租賃方案提供依據。與企業(yè)客戶(hù)合作，我們可以深入了解他們的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)情況和實(shí)際需求，提供更符合他們需求的金融產(chǎn)品?！?/span>

此外，借助金融科技手段提升服務(wù)效率和質(zhì)量是大勢所趨。

據《金融時(shí)報》記者了解，從春節期間就開(kāi)始火爆的DeepSeek越發(fā)受到金融機構青睞。多家金融租賃公司紛紛接入。目前，廈門(mén)金租、深圳租賃等融資租賃機構已首批正式接入DeepSeek大模型。

“利用大數據、人工智能等技術(shù)，我們可以更準確地評估風(fēng)險，優(yōu)化業(yè)務(wù)流程，為實(shí)體經(jīng)濟提供更便捷、高效的服務(wù)?！蹦匙赓U公司相關(guān)負責人表示，“通過(guò)大數據分析，我們可以收集和分析企業(yè)的海量數據，包括財務(wù)數據、經(jīng)營(yíng)數據、市場(chǎng)數據等，從而更準確地評估企業(yè)的信用風(fēng)險。利用人工智能技術(shù)，我們可以實(shí)現業(yè)務(wù)流程的自動(dòng)化，提高業(yè)務(wù)辦理效率，減少人工操作帶來(lái)的風(fēng)險?！?/span>

“數字經(jīng)濟背景下，數字化賦能融資租賃主要通過(guò)在租賃產(chǎn)品智能化設計、數字化租賃決策支持、租賃資產(chǎn)數字化管理、租賃風(fēng)險數字化管控、租賃在線(xiàn)服務(wù)平臺等方向著(zhù)力，為融資租賃服務(wù)設備更新提供新動(dòng)能，提高設備更新服務(wù)效率與效益等途徑來(lái)促進(jìn)服務(wù)質(zhì)量提升?！焙颖苯鹑趯W(xué)院副教授徐金球說(shuō)。

當下，融資租賃作為支持實(shí)體經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展的重要力量，在解決企業(yè)資金難題、推動(dòng)產(chǎn)業(yè)升級等方面發(fā)揮著(zhù)重要作用。通過(guò)創(chuàng )新合作、加強風(fēng)險防控和不斷優(yōu)化服務(wù)，融資租賃將為實(shí)體經(jīng)濟的發(fā)展注入更加強勁的動(dòng)力，助力實(shí)體經(jīng)濟在高質(zhì)量發(fā)展的道路上穩步前行。